首页 > 资讯中心 > 华商动态 > 正文

震荡市妙“转”乾坤 华商转债精选债券基金9月14日正式发行

发布时间：2020-09-04 09:47:18     来源：华商基金

可转债是指在一定条件下可以被转换成公司股票的债券，股市疲软时，可持有债券到期获得收益，有一定防御性；股市走强时，可获得“转股增益”机遇。Wind数据显示，近两年（20180901-20200831）可转债指数上涨高达43.10%，同期上证指数上涨24.60%。但转债品种因同时具有债权和期权，投资专业性较强，借道公募基金参与则不失为上佳选择。据了解，华商转债精选债券基金（A类007683，C类007684）将于9月14日正式发行，投资者可通过华商基金直销中心、华商基金官网及APP、各大互联网销售平台、各大银行及券商等机构认购。

公告显示，华商转债精选债券基金未来将专注优质可转债，投资于债券的比例不低于基金资产的80%，其中投资于可转换债券(含可分离交易可转换债券的纯债部分)和可交换债券的投资比例不低于非现金基金资产的80%。该产品注重保持适当流动性、合理控制风险，主动投资于流动性受限资产的市值合计不超过基金资产净值的15%。

据了解，该基金拟任基金经理张永志先生为经济学硕士，现任华商基金固定收益部总助，具有14年证券从业经历，10年基金管理经验，其投资风格稳健均衡，在投资操作中注重资金使用效率，注重观察决定趋势的长期因素。最新基金定期报告显示，由张永志管理的另一只转债产品——华商可转债基金A\C截至今年上半年，近一年（20190701-20200630）收益率分别为19.44%、18.90%，而同期业绩基准增长率为8.51%。

对于未来华商转债精选基金的投资运作，拟任基金经理张永志表示，针对可转换债券的债券特征，该基金将对发债主体进行深入的基本面分析，并通过分析个券的剩余期限与收益率的配比状况、信用等级状况、流动性指标等因素，选择风险收益配比最合理的可转债个券；针对可转换债券的权益特征，该基金将通过对其对应标的股票进行深入挖掘研究，综合个股成长性、估值水平、主题题材以及事件驱动等因素，筛选优质正股所对应的可转债个券，希望能为投资者带来长期满意的投资收益。

风险提示：基金过往业绩及净值高低不预示其未来业绩表现，基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成基金业绩表现的保证。以上观点不代表投资建议，市场有风险，投资需谨慎。文中业绩数据及业绩比较基准来自基金定期报告。

华商可转债债券基金成立于2017年12月22日，业绩比较基准为：中证可转换债券指数收益率×80%+中证800指数收益率×10%+中证全债指数收益率×10% 。华商可转债债券A成立日-2018年底、2019年度、2020年上半年份额净值增长率分别为-16.09%、28.49%、3.22%。华商可转债债券A成立日-2018年底、2019年度、2020年上半年业绩比较基准增长率分别为-3.51%、23.93%、-0.76%；华商可转债债券C成立日-2018年底、2019年度、2020年上半年份额净值增长率分别为-15.99%、27.91%、2.99%。华商可转债债券C成立日-2018年底、2019年度、2020年上半年业绩比较基准增长率分别为-3.51%、 23.93%、-0.76%。